중소 조선사 M&A·사업전환 가속화... ′빅3′에 매각 추진

채권단, 조선업 차원서 강력한 구조조정

2015-07-21 13:17

침몰 직전의 중소 조선사들을 서로 M&A(인수합병) 하거나 특수 선박 중심의 전문조선사로 키우는 방안을 채권금융기관들이 강하게 추진한다. 또 이 과정에서 일부 기업은 현대중공업, 대우조선해양, 삼성중공업 등 빅3 조선사에 매각되며 조선업계는 대형사 중심으로 재편된다.

20일 성동조선 채권금융기관에 따르면 성동조선에 대한 자금지원은 재무구조를 개선해 매각 가치를 높이는 방향으로 추진되고 있다.

성동조선은 현재 76척에, 금액으로 4조5000억원 규모의 선박 수주잔량을 보유하고 있어 이를 건조하기 위한 4000여억원의 자금이 필요하다. 이에 따라 수출입은행이 3000억원을 단독으로 지원했고, 7월 말이면 소진될 전망이다. 우리은행은 지원을 거부했지만, 최근 잔여 선박 건조에 필요한 자금지원을 검토하는 것으로 알려졌다.

우리은행 고위관계자는 “성동조선이 저가로 수주한 배가 있고 선수금을 받았기 때문에 배를 인도할 때까지 건조비를 지원하는 게 필요하다”면서 “배를 인도하면 대출금 규모와 RG(선수금환급보증금)보험이 감소해 잠재 인수자의 인수 부담이 크게 감소한다”고 말했다.

그는 또 “성동조선은 조선소 시설이 좋아서 대형 조선사의 선박 블록공장(선박 몸체)이나 수리조선소로 적합하다”면서 “최근 중국의 조선업 구조조정으로 빅3 조선사가 국내 중소 조선사의 시설을 인수해 이용할 요인이 증가했다”고 말했다.

이에 따라 성동조선의 재무구조 개선작업이 마무리되면 전체 혹은 일부 매각을 추진하겠다는 계획이다.

KDB산업은행도 대우조선해양의 2조원대 손실 논란과 STX 처리를 놓고 개별 회사가 아닌 조선업 전체 구조조정 차원에서 문제를 본격적으로 다루기로 했다.

산업은행 구조조정본부 관계자는 “지금은 기업 구조조정을 하기보다 산업을 구조조정 하는 측면에서 접근해야 한다”면서 “빅3 조선사를 1군으로 하고 성동조선과 SPP조선을 합병하거나 전문 조선사로 만들어 2군 업체를 육성하는 지도로 개편해야 한다”고 말했다.

조선사 주요 채권금융기관의 이 같은 방침은 대우조선해양의 손실 논란을 기점으로 본격화하고 있다. 산은은 대우조선이 STX프랑스를 인수해 크루즈선과 방산 분야에서 시너지효과를 내기를 기대했지만, 정성립 대우조선 사장의 반대로 뜻을 이루지 못했다. 그러나 대우조선 처리를 산은 구조조정 부에서 맡기로 했고 앞으로 대우조선 실사가 마무리되면 유상증자를 할 예정이어서 산은의 영향력이 더욱 크게 작용한다.

특히 대우조선해양에 22조원이 넘는 돈을 대출해준 시중은행들도 산은의 구조조정 방안을 지지하고 있다.

시중은행 여신지원부 모 부행장은 “작년에 현대중공업처럼 대규모 손실을 정리해야 했는데 시기를 놓친 게 이번에 문제가 된 것으로, 산은의 책임이 있지만 대우조선 경영진을 압박해 구조조정을 강하게 해야 할 것”이라며 “산은이 세계적인 조선업체를 워크아웃 되도록 절대로 내버려 두지 않을 것”이라고 말했다.

금융당국 관계자도 “개별 기업 구조조정으로는 안 되고 조선업 차원에서 이뤄져야 하고 채권금융기관 주도의 추진상황에서 정부 차원이 정책수단이 나올 것”이라고 밝혔다.